Análise Probabilística
A Análise Probabilística complementa a Análise Determinística e a Análise de Sensibilidade, permitindo uma avaliação econômica mais realista de projetos de E&P ao incorporar incertezas técnicas e de mercado.
Sumário
O que é a Análise Probabilística?
A Análise Probabilística é uma abordagem estatística que modela incertezas associadas às variáveis críticas de um projeto, utilizando distribuições de probabilidade e processos estocásticos. Diferente da Análise Determinística, que assume valores fixos, e da Análise de Sensibilidade, que avalia variações isoladas das variáveis, a Análise Probabilística considera incertezas de forma integrada e simultânea no projeto de E&P.
As principais incertezas analisadas incluem:
- Preço do Petróleo e Gás – Modelagem da volatilidade dos preços com distribuições estatísticas como normal, lognormal ou triangular.
- Produção de Petróleo e Gás – Consideração da variação nos volumes extraídos ao longo da vida útil do campo.
- Investimentos (CAPEX) – Representação da incerteza nos custos de implantação.
- Custos Operacionais (OPEX) – Avaliação da variabilidade dos custos recorrentes.
A Análise Probabilística responde a questões como:
- Qual é o valor esperado do VPL (Valor Presente Líquido)?
- Qual é a variabilidade (desvio padrão) do VPL?
- Qual a probabilidade de o VPL ser positivo?
Para responder a essas perguntas, o sistema utiliza a Simulação de Monte Carlo, gerando milhares de cenários para calcular distribuições de probabilidade dos indicadores financeiros. Essa abordagem permite visualizar o impacto da incerteza nos resultados e calcular métricas probabilísticas como VPL, TIR e Payback.
Como executar uma Análise Probabilística?
Para realizar uma Análise Probabilística, siga os passos abaixo:
- Acesse a aba PETROFÓLIO no sistema.
- Selecione a Análise Probabilística na combobox de Análise Econômica.
- Clique no botão Executar Análise.
- Antes de iniciar a análise, uma janela de configuração será exibida. Nela, é possível definir:
- As incertezas do fluxo de caixa.
- As incertezas do preço do petróleo Brent.
- O número de simulações de Monte Carlo.
